Stratégie et ingénierie des fusions, acquisitions et transmissions d'entreprises

Code UE : GFN217

  • Cours
  • 6 crédits
  • Volume horaire de référence
    (+ ou - 10%) : 50 heures

Responsable(s)

Alexis COLLOMB

Lionel ALMEIDA

Public, conditions d’accès et prérequis

Public ayant acquis un niveau bac+4 ou plus, possédant de bonnes connaissances en économie et comptabilité, et avec une expérience professionnelle dans le domaine de la finance.
La formation est soumise à agrément aux conditions suivantes : être admis dans le Master 2 Finance d'entreprise ou être agréé par l'enseignant responsable (voir "UE à la carte" sur le site de l'EFAB).

Présence et réussite aux examens

Pour l'année universitaire 2021-2022 :

  • Nombre d'inscrits : 34
  • Taux de présence à l'évaluation : 71%
  • Taux de réussite à l'évaluation : 92%

Objectifs pédagogiques

Stratégie et négociation d'une opération de fusions-acquisitions
  • Piloter l'ensemble des étapes d'un processus de fusion-acquisition de l'origination au closing
  • Appréhender les opérations de Fusac sur le plan stratégique, financier, juridique, humain et organisationnel
  • Articuler les différentes étapes de négociation et faciliter l'intégration d'une cible
Aspects juridiques et fiscaux de la transmission d'entreprise
  • Maîtriser les techniques et les étapes de la transmission d'une entreprise
  • Comprendre les aspects juridiques et fiscaux des techniques de transmission dans un souci d'optimisation juridique et fiscale
  • Connaître les dispositifs pouvant se combiner entre eux afin d’optimiser la transmission de l’entreprise

Contenu

Stratégie et négociation des opérations de fusions-acquisitions
  • Stratégie d'entreprise et analyse sectorielle. Business model et business plan. Identification des cibles
  • Diagnostic et choix stratégiques. Stratégie classique ou de rupture.
  • Interprétation clé de l'analyse financière et choix de la méthode d'évaluation financière la plus adaptée pour évaluer la cible et les synergies potentielles.
  • Choix de la modalité d'acquisition ou de fusion la plus adaptée. Opérations sur sociétés cotées ou non cotées.
  • Articulation des différentes étapes de négociation et mise en place de la documentation juridique. Définir le périmètre des due diligences.
  • Accompagnement du changement en cas d'intégration d'une cible d'acquisition
Aspects juridiques et fiscaux de la transmission d'entreprise
  • Les opérations préparant la transmission
  • La transmission d’entreprise
  • La transmission à titre gratuit
    • donation, succession
  • La transmission à titre onéreux
    • entreprises individuelles, sociétés
  • Prévention fiscale et transmission d’entreprise
    • évaluation des titres non cotés
    • schémas d'optimisation vs. montages frauduleux
  • Transmission de la start-up
    • définitions, protection et statuts, contrats et conventions

Modalité d'évaluation

L'UE est validée par un examen écrit sur chacun des modules d'enseigement.

Bibliographie

  • P. Navatte : Fusions Acquisitions - EMS
  • Mémento : Fusions Acquisitions - Francis Lefebvre
  • Ph. Raimbourg, M. Boizard : Ingénierie Financière Fisacle et Juridique - Dalloz
  • O. Meier, G. Schier : Fusions Acquisitions - Dunod
  • F. Ceddaha : Fusions Acquisitions - Economica

Cette UE apparaît dans les diplômes et certificats suivants

Contact

EPN09 - Master Finance entreprise
292 rue Saint Martin accès 3
75003 Paris
Tel :01 58 80 87 45
Boris Buljan
Voir le site

Voir le calendrier, le tarif, les conditions d'accessibilité et les modalités d'inscription dans le(s) centre(s) d'enseignement qui propose(nt) cette formation.

UE

    • Paris
      • Paris
        Comment est organisée cette formation ?
        2024-2025 Annuel : Formation Hybride soir ou samedi

        Dates importantes

        • Période d'inscription : du 10/06/2024 à 10:00 au 18/10/2024 à 23:59
        • Date de 1ère session d'examen : la date sera publiée sur le site du centre ou l'ENF
        • Date de 2ème session d'examen : la date sera publiée sur le site du centre ou l'ENF

        Précision sur la modalité pédagogique

        • Une formation hybride est une formation qui combine des enseignements en présentiel selon un planning défini et des enseignements à distance avec ou sans planning défini.
        2024-2025 Annuel : Formation en présentiel soir ou samedi

        Dates importantes

        • Période d'inscription : du 10/06/2024 à 10:00 au 18/10/2024 à 23:59
        • Date de 1ère session d'examen : la date sera publiée sur le site du centre ou l'ENF
        • Date de 2ème session d'examen : la date sera publiée sur le site du centre ou l'ENF

        Précision sur la modalité pédagogique

        • Une formation en présentiel est dispensée dans un lieu identifié (salle, amphi ...) selon un planning défini (date et horaire).